教你全方面认清万能险
一、什么是万能险？
万能保险(简称万能险)，万能保险是指包含保险保障功能并至少在一个投资账户拥有一定资产价值的人身保险产品。万能保险除了同传统寿险一样给予保护生命保障外，还可以让客户直接参与由保险公司为投保人建立的投资帐户内资金的投资活动，将保单的价值与保险公司独立运作的投保人投资帐户资金的业绩联系起来。大部分保费用来购买由保险公司设立的投资账户单位，由投资负责账户内资金的调动和投资决策，将保护的资金投入到各种投资工具上。对投资账户中的资产价值进行核算，并确保投保人在享有帐户余额的本金和一定利息保障前提下，借助理财进行投资运作的一种理财方式。
二、万能险有什么特点？
特点一：交费自由
传统险规定20年、30年交费，无论什么原因中间不能中断，否则保单失效再出险就没有保障了。万能保险在连续存款3年以后，想存就存不想存可以不存，或者过几年再接着存，(账户内要留足够扣除保障成本的钱)保单依然有效，一旦出险保障依然有效。
特点二：持续交费奖励
只要连存3年，从第4年开始只要你连续存款，在你存款的一瞬间平安就会按当初选定的存款额奖励2%，计入你的账户!存多少年奖多少年。
特点三：保底复利计息
万能是复利计息，即本生息，息又生息，且是日日计息，月复利滚存。平安承诺的是每年不低于1.75的复利。
特点四：保额可调
过去买的保险，假如买10万元保险，保费4000的话，如果想买20万的保险，就要交8000元的保费。而万能则不同，年交一万元，保额在(2万--48万)之间，随时可以调高保额而不需要多存1分钱的保费。
特点五：避免因现金流紧张导致保单负担
一些人在买保险时，出于对未来收入的不确定会倾向于降低保额，就是比实际需要和承受能力少买些，在买万能时这种顾虑就不必要了。
万能险不同于传统型期交保险，一旦约定了交费方式就不能改变，万能险保单持有人在缴纳一定量的保费后，可以根据自己的意愿和状况选择任何时候缴纳任何等于或高于期交保费的保费。只要保单的个人账户价值足以支付保单的相关费用，客户甚至可以选择暂时不缴纳保费，保单也不会失效，补交保费也不收滞纳利息。
特点六：抵御通货膨胀和利息上调
一旦通货膨胀，保单价值缩水是很多人不愿意买保险的一个考虑。对于以往的固定预期年化利率保险产品来说，这个弊端是难以克服的。万能险的不同之处在于其客户的个人账户投资回报率不是固定不变的，而是根据投资账户的实际预期年化收益而变化，同时各家公司又给出了保底预期年化利率。
正常情况下，这样的产品可以用来消除通货膨胀的影响(不一定是全部，通涨率地域差异也很大，保单预期年化利率是全国统一的)。因为在通货膨胀时，国家为抑制通货膨胀采用上调利息的货币政策，而万能的投资综合预期年化收益与银行利息是相关的，其投资渠道如大额协议存款、债券回购等，其浮动预期年化利率会随银行加息上扬，水涨船高，带动万能保险的综合回报率提高。
三、购买万能险之前有哪些注意事项？
购买万能险之前，一定要先了解清楚初始费用、手续费等必须支付的费用，另外还要看清楚利益演示表、问清楚所演示的预期年化收益率情况，以及过往产品的预期年化收益率。同时也要注意在不同阶段调整好保额，减低风险。
1、要清楚初始费用、提取手续费用等必须支付的部分，看清楚利益演示表。
一般在投保万能产品的时候，营销人员都会提供一份利益演示表供客户参考的，虽然这只是演示预期年化收益，而并非真实预期年化收益，但也能够从中看出自己账户的变化情况，做到心中有数。
2、问清演示预期年化收益率以及历史预期年化收益率。
在看演示利益表的时候，最好能够问问高、中、低档的演示预期年化利率各为多少，并且自己粗略核算一下;另外，了解一下该产品的历史预期年化收益率如何。这么做的目的是避免一下子被表格上的数字所迷惑，毕竟，表上仅是演示预期年化收益，有的公司为了使自己的产品更加有吸引力一些，演示预期年化收益会做得很高，与真实预期年化收益有一定的差距。
3、注意合同中的一些保险公司保留调整权利的条款，如有的产品对保底利益有时间限制，有的是以当时一年期定存利息为标准，有的对账户管理费保留有调整权等。
4、注意风险保费。
不要认为万能险本身的寿险额度是赠送的，要知道，世上没有免费的午餐。虽然你可以自己设定寿险额度，但是相应的风险保费也全是自己支付的。
万能寿险的风险保费采用的是自然费率的形式，也就是随着年龄的不同，每年对应于同样保额的费用是不同的，当然，年龄越大越贵。
如果到了60岁以后，每年的风险费用是相当厉害的;如果你恰好又在万能险上面附加了重疾，那么每年风险费用就要扣掉几千上万块，这都是消耗掉的!所以，一定要在适当的时候调整保额，甚至结束掉这份保险，把账户里的钱拿出来。
四、人们所理解的万能险有哪些常见误区？
1、拿万能险与储蓄作比较
从去年年底发售开始，我们的万能险年预期年化收益率一直都维持在3.2%以上，最高达到过3.35%。相当于1万元投资一年下来能有335元预期年化收益，存到银行哪有那么多呢!
我们这个万能险，就跟银行存款一样，很方便的。公司承诺的保底预期年化收益相当于银行一年期存款，实际上比银行存款还要高呢。
类似这样的对白，成为不少代理人销售万能险的万能法宝，让万能险和百姓最熟悉的银行存款挂钩，最容易让客户心理上接受，但也成为百姓万能险认识误区的源头所在。
而在银行渠道销售的银保万能险，虽然大部分银行的理财顾问都能在客户的询问下，客观解释产品的预期年化收益情况，但在一些银行网点，仍然看到不少客户拿着万能险的宣传单页，在和银行营业部大屏幕上公布的银行存款利息作比较。
事实上，作为一种新兴的投资型保险产品，万能险的保费收入会进入各家保险公司专门设立的万能险资金账户，主要投资于国债、大额存款等货币市场工具，它的预期年化收益是有波动的，安全性没有国债和银行储蓄来得高。而它的长期投资性质，更不可能让它担当起储蓄替代品的角色。
2、将结算预期年化利率视为最终预期年化收益
消费者还需要特别注意的是，万能险产品公布的结算预期年化收益率不是所交全部保费的预期年化收益率，而是在扣除保障费用、手续费之后进入个人投资账户资金部分的预期年化收益率。这一点往往会成为客户理解万能保险预期年化收益的最重大误区。
投保者缴纳的每一笔保费，都会有一部分钱用作初始费用被扣除，这种扣费一般要持续6～10年才结束。代理人渠道销售的万能险产品，初始费用率在3.5%～60%不等，最初的三五年扣费最高，以后逐年递减。
同时，由于万能险有保障功能，因此还有一部分保费会以风险保险费的名义被扣除，只要被保险人的保障额不选择为零，这种扣费将将一直继续，直至终身，而且随着年龄增大，费率也会不同。
扣除完种种费用后，才形成了个人账户中的真正资金，这部分钱保险公司会交给投资部门运作，然后给客户一个投资回报率。
例如，花10000元购买某万能保险，则在其交完保险费后，保险公司要扣除各种的费用，在第一次交费时大约会扣掉4000元，剩下的6000元才会被用于投资账户进行投资。一年后公布的结算预期年化利率为3.2%，那么实际预期年化收益率只有3.2%×6000/10000=1.92%。
3、认为万能险预期年化收益高
我们不仅有2.5%的承诺保底预期年化收益，还会有浮动预期年化收益和每月分红给客户。
不少消费者听到这样的产品介绍，怎么可能不为之怦然心动?但是，除了我们前面所说的万能险的结算预期年化利率只针对扣除费用后的个人账户部分计算，万能险的保底特征也使得它不可能步入高预期年化收益一族。
在传统保险产品基础上发展起来的三类新型人身保险：分红保险、万能保险和投资连结保险中，只有万能险独具预期年化收益保底的特征，而分红产品和投连产品的预期年化收益更加不确定。
为了能够给予客户承诺中的保证保底预期年化收益，为了与安全的回报相匹配，万能险资金的投资运作者必须加强对风险的管控，他们对资金运作必须偏稳，而不可能像投连险那样激进，预期年化收益率也就不可能很高。
所谓鱼与熊掌不能兼得，既然有了承诺保底预期年化收益，消费者就无法指望个人账户资金部分的预期年化收益能很高。在保险公司资金运作能力有限的情况下，更是如此。
4、万能险保障全面
万能险不仅有投资预期年化收益，而且还能有高额和全面的保障。
不少消费者可能会被这样的说词所迷惑。事实上，国内的万能险又可分为万能终身寿险和万能两全保险，有些产品还附赠了意外死亡双倍/多倍保障的功能，但这些无外乎都只是身故保障。投保者要想获得医疗、健康等全面保障，只能通过以万能险为主险，附加其它保险的方式来完成，而附加险的保费是需要另外支付的。
所以说，万能险本身的保障并不万能，甚至可说是相对简单的。
5、人人都适合买万能险
非理性的消费者总是占据了市场的大部分位置，盲目跟风购买某一种热门物品是最常见的消费行为，的万能险消费也成为了大众的流行保险。
万能寿险本来是为中壮年、收入较高的中高端客户设计的，需要较大额的、长期的持续缴费。但现在不少家庭经济能力并不强的消费者也加入了万能险的客户行列，还有一些收入来源有限的老年人也热衷购买该类产品，这些都是很大的问题。
6、银行代销的万能险由银行负责
国人总是很相信银行，感觉其背后有国家信用担保，对银行销售的产品一概放心。但是，银行只有一个兼职的保险代理人，是一个代销渠道，在银行和邮政储蓄网点签的万能险保单，合同另一方仍然是保险公司，而不是银行或邮政储蓄。
五、万能险在保障方面怎样?
在保障方面，万能寿险一般提供人身寿险，当被保险人身故或者全残时，就能得到规定基本保额或者保单价值的给付，从这个角度来讲，万能寿险的保障功能还是有限的。但是，一般情况下，万能寿险不能发挥意外、医疗等方面的保障作用，如果真正要投资保障兼顾，就需要附加相关健康险等。
六、什么是初始费用?
初始费用是保险公司在投资之前必须从保单账户扣除的费用，用来支付代理人佣金和保险公司运营成本等。根据多家保险公司的万能险产品说明，通常保单生效10年内，投保人都要向保险公司支付相当金额的初始费。第一年交得最多，初始费往往占所交保费的65%-70%，前三年的比例相对较大，第五年后相对较小。不仅仅有风险保险费和初始费用，万能险投保人还需要向保险公司支付保单管理费、贷款账户管理费、附加险保险费，有的公司还要收取部分领取手续费和退保手续费。这些项目从投报人的保费中一一扣除之后，剩下的才是用于投资的钱。
七、投保万能险怎样掌握好首年度保费额度的支付?
从账户资产价值和保费合理安排来看，重点之一在于掌握好首年度保费额度的支付上。首先，万能险条款通常规定收取保单管理费等费用，收取的额度在第一年最高，同时有的万能产品也规定如果保户能正常缴纳续期保费，会享受一定额度的奖金，所以首年基础保费额度适度客户值得考虑;第二，对于首年趸缴，以后可以再追加保费的万能产品，掌握好第一年度保费额度显得更为重要(建议考虑条款中规定的最低保费额度)，因为追加保费，保险公司收取的费用相对比首年要低得多，如果客户把更多的钱在第二年进行保费追加，享受通过保险公司进行投资带来的高预期年化收益的可能性对客户而言，无疑是有利的。
八、投保万能险有什么好处？
一、投保万能险，既能使投资保本得预期年化收益还不失保障。
万能险是一种非传统新型的投资型险种，它将投保人(投资人)缴的保费“一分为二”：一部分(含投保时和持续交的)“进入个人投资账户”，之后再“+持续交费的特别奖励+每月结算的保单利息+每月结算的保证利息-每月支出的保障成本-部分领取的现金价值”等，所形成个人投资账户的保单现金价值，由保险人集中在债券和货币等市场上，依法按规做投资运作，为投保人在保本基础上赚得分享保险人的经营成果而带来的相应投资预期年化收益;另部分以在进入个人账户之前所扣除的如初始费用、风险保险费、保单服务保管费等，给保险人或叫进入保障账户，换取以“死亡给付”等保险责任为条件的，对被保险人身故等保险事故给予不同设计方式如届时的“保险金额”或“保险金额与账户价值两者之和”的，以及再加有保险人特别奖励或投保规则应允附加的重疾责任等保障。这种“投资保本得益+保障”的优势，是市场中其他寿险产品及投资工具所不可比的。
二、投保万能险，所有保单人的投资保费资金集中于一个独立的投资账户，由团队行市场化运作，能赢得“准基金”的理财优势。
与传统寿险产品比，万能险最大的不同在于，有一个集中了所有万能险保单人投保缴纳的保费中用于赚钱的资金于独立的投资账户，由保险人所有并负责进行投资理财。这理财：一是由具有管理优势的团队在运作，二是在发挥“集中资金规模效应、组合投资分散风险、保险人管理人托管人三方制约保资金安全、为普通投保人拓宽投资渠道”等的机制特点，三是投资对象多为货币、债券等安全系数高的投资工具等，这就等于是在复制“开放式债券或货币基金”的“准基金”的理财优势了。这样，投保投资人一般可在避开股市大幅涨跌波动锋芒和一切由代劳中，能得“四平八稳”的保底预期年化收益、复利计息和可能的浮动高预期年化收益，寓轻松中觅得“钱生钱”。
三、投保万能险，前端初始费用的递减和持续交费有奖机制，益励培养投保人的长期投资理财习惯。
万能险所设计的前端初始费用的递减和持续交费有奖机制：一方面，通过初始费用的比例由高到低直接攸关投保人用于投资资金多少而决得益的厚薄，一般呈投保时约定及投保后增加和投保时约定追加的，无论取何种保费期交方式，第1年被扣除的最高如分别为60%、10%和10%，后递减至第6和第10年的如均为4%和2%，直至再往后的可能为零;这相应说，第一笔保费中真正用于赚钱的，只有如40%甚至更少而证投资的利用率最低，后再依次递增，有不少寿险公司如在第11个保单年度后初始费用就减至为零，所交保费就能100%用来投资赚钱了。另一方面，亦有寿险公司在合同条款中，明设如自第4保单年度起，符合“第一，自合同生效日起3年内的每一期应交期交保费，均在交费日期或其后60日宽限期交纳;第二，以前各期期交保费已交纳，且当期应交期交保费在约定的交费日期或其后的60日宽限期交纳”，就能得该寿险公司的等于当期应交期交保费如2%的持续交费特别奖励等，并增记于保单账户现金价值中。这再明白不过了，是在激励“长期投资”;会励有心的投保者不辍对期交保费的坚持续交，益于对投保人的长期投资理财习惯地培养。
四、投保万能险，“保证预期年化利率”和“浮动预期年化利率”使投资赚钱的保费资金保本能增值。
“保证预期年化利率”是寿险市场投资理财产品中，唯万能险所独有。并，保监会还要求万能险的保证预期年化利率不低于1.75%，而实践中不少寿险公司在订立合同时将3--5年内的保底预期年化收益率拨高如定在了2.25%--2.5%;这是寿险公司承诺给投保投资人的，即不管其经营如何，都是有保证的，所以投保人注入投资账户中的那部分用于赚钱蓄财的保费资金是始终不会亏损的。除这外，还有象和分红险和投连险一样有的上不封顶的“浮动预期年化利率”，在与寿险公司实际经营业绩挂钩中，一般每月都能从有一个实际总包含在变动的“结算预期年化利率”中大于“保证预期年化利率”的那部分所带来的且是采用复利方式计算的增值预期年化收益。
需要说明的是，万能险的“结算预期年化利率”虽一般与市场的存款预期年化利率呈同向变化，但同时一般又受寿险市场长期以来所形成的“以丰补欠平衡式分红”机制和竞争规律的作用下，是不会低于其“保证预期年化利率”的，且常规情况下由所含“浮动预期年化利率”所带来的投资分红预期年化收益也总是存在的，尽管其时有高低之别。
五、投保万能险，遇有家庭财务困难等可缓缴费，但保险保障权益不失犹在。
在投保交纳了首期或以后的期交保费后，当出现一时的资金周转困难或收入不稳时，在保单现金价值足以支付后期保障成本时，可缓缴或暂时不缴保费但还不误保险人对保障成本的按时收取，使合同仍有效、账户然可存，保障权益不失犹在。在当财务困难改善或收入回复正常时，再按顺序依次补交以前各期缓缴的期交以及最后当期期交的保费即可。这显示的是万能险的“缴费灵活性”。
不过同时要注意的是：在每月结算日零时若保单价值不足支付保障成本时，则从次日起进入60天宽限期;宽限期内若被保险人发生保险事故，仍会得保险人在扣除欠交保障成本后的保险金赔付;若在宽限期结束后仍未交费的，则自宽限期满次日零时起效力中止，中止期保险人免责，若中止2年内复效未成则只能被廹中途退保;若退保，就只能得到现金价值，投保时间若短如4年则还要损失一定的已交保费。故提醒投保人，此况要力避。可在投保前或投保后早做未雨绸缪：或是采取趸交，断掉往后之忧;或可据己需要和收入及财务变化情况降低保额暂脱窘境，俟司机在备可保性前提下再恢复甚至提高保额;或当资金充足时，亦可多存保费于账户中等。
六、投保万能险，账户现金价值可领取，在享流动性方便中自由安排舒缓人生。
投保了万能险，只要在合同有效期内犹豫期后，在“被保险人未发生保险事故、领取金额和领取后的现金价值符合保险人规定的最低金额要求”，就可自申请日起如30日内领取投资账户中的部分现金价值(含分红和预期年化收益在内)，可满足自由地对新的财务变化做出安排，舒缓自己的人生。且这样地领取舒缓也是非常灵活的，即：在人生旅程中可随时进行，特别在未料需资金以解燃眉之急时;一般如特别在投保前5年每年的前三次内和从第6年起就不付手续费;更没有象其他的投资分红险那样，要用自己账户中的现金价值——须拿保单做质押、办不少手续且最多能得现金价值的80%、只最长6个月期限、比商业银行同类贷款利息还要高的保单贷款，而是手续简单省事还不付任何利息;在每次领取的额度上可多可少，特别在人生后期的最后领取阶段哪怕全部取出也没关系，不像传统的如养老年金险等，每年或每月领取的须是合同约定数，有不能多也不能少的限制等。
七、投保万能险，可根据结算预期年化收益率的走势预测把握市场机会，以期得更多回报。
对万能险，每个月自第一日为结算日的一般如6个工作日内，寿险公司都会公布投资账户的当月结算预期年化收益预期年化利率，投保人对此可通过寿险公司的全国客户服务热线电话、网站以及保险顾问查询获得，并据此参考作走势预测后，择多交或是暂时减交、停交保费，通过对投资账户中现金价值余额存量的主动调控管理地把握，来实现期后的更高预期年化收益;特别是可在根据不同时期保障需求和财力状况，调节确定“保障”与“投资”的最佳比例的自我掌控中，可让有限的资金能发挥出最大的效用。这也是万能险较其他具有投资功能寿险产品所不能比拟的优势所在。
八、投保万能险，以被保险人终生为期限和可改变保险金额的灵活性，寄此可安排养老和对“百年后”的“遗产托付”。
万能险的灵活性，还在于以投保的被保险人的终生为期实则是不定无期限的(因为人的生命历程到底能走多远谁也无法预料等)和保险金额的可改变，这就从制度机制基础上，为投保人寄此安排自己的养老和对“百年后”的“遗产托付”提供了操作条件。
首先，万能险可用来做养老规划。这主要是由万能险的“领取”及“预期年化收益”的“灵活性”所决定，也正如前所叙。若从做投保养老计，30岁投保到退休，这对于一个已有投资了几十年的万能险账户，所积累的现金价值甭说就相当可观了，即可整体或分年按月领取用于颐养天年，过上有充裕现金价值做保障后盾的“高品质”晚年生活。
其次，投保人人到中老年时，遗产问题也是须面对的。随着经济与法律的发展，在我国开征遗产税是必然的事，其税率照国际惯例一般高达40--50%。对此，若厉兵秣马用我国对任何保险金所得免税的(现行)政策法律规定，将殷实家财中的遗产部分早做“百年后”的安排“托付”：可用好已投资的万能险理财工具，淡化一味追逐金钱预期年化收益的心态，在“合同生效满一年、已交以前各期应交期交保费、65周岁保单周年”，越早越好地带上“健康声明书、保险人指定医疗机构出具的体验报告及其他相关证明文件”，有意识地将用作遗产的家财现金等，依当时的投保规则一次或分次增购保险金额和增加账户的现金价值，皆以子女为保险利益受益人，待“百年后”就为子女留下一笔不用缴个人所得税的遗产了;且还可用长期投资积累预期年化收益中的部分去支抵可能的年龄较大时增加保额等而可能增加的保障成本等。届时，子女在领取保险金时，宜据己的年龄和身体状况，最好转换为年金，分10年、20年或更长的时间领取，以使账户中的现金价值余额仍能得到保险人承诺的“保证预期年化利率”下计算的利息和享“浮动预期年化利率”带来的投资预期年化收益。
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